管理與會計
會計科目、借貸法則、複式簿記 I.營收篇 現金銷貨-現金交易 製造公司會先以資產當中的”現金”從供應商購入原料，再製成可銷售的成品，而從原料、半成品到成品都稱為”存貨”;接下來透過下游經銷商將成品銷售出去，產生”營業收入” 放款銷帳-應收帳款 為了提高下游經銷商的採購意願，企業往往會採取”放帳銷貨”，也就是先出貨，產生營業收入，但是不立即回收現金，經銷商再於約定時間內支付現金或票據。這些已出貨但未收回的帳款，在資產當中被稱為”應收帳款”或”應收票據”。 現金循環 企業經營者要留意存貨與應收帳款是否過高。因為企業用現金去購買存貨，等於是現金卡在存貨上，直到存貨銷售出去時，才會再轉成現金回來。當企業擁有應收帳款時，也等於現金卡在應收帳款上，等到應收帳款收回時，才會又回到現金部位。 資產結構與營收 流動資產佔營收比較高者，以製造業為代表，主要靠流動資產賺錢營收，如果營收對流動資產的倍數（流動資產周轉率）越高，代表它們的經營效益愈佳。—流動資產周轉率 非流動資產佔營收比較高者，則以航空業、服務業與飯店為代表，主要靠非流動資產賺錢營收，若想要做更大的生意，就必須適度擴充設備或廠房。如果營收對非流動資產的倍數（非流動資產周轉率）越高，代表它們的經營效益愈佳。—產能利用率 II.負債篇 負債 負債依照清償時間1年為限，可區分為流動負債與非流動負債。 短期負債 流動負債得靠流動資產來支付，具有償債能力的企業，流動資產一定比流動負債高，兩者的差額成為營運資金。由於流動資產與流動負債都會因業務需求而變化，總是會有時間點不湊巧，無法支付到期的負債，也成為資金缺口。此時企業可能會向銀行或票據公司借錢來支付，此時又會產生短期借款或短期票價等債務。 短期負債與長期負債 短期負債償還能力考量的是流動資產與流動負債之間的關係，主要觀察流動比率。而長期負債償還能力的重點，在於利息支付能力（利息保證倍數）。 將流動資產轉為現金，需要一定的時間，因此流動資產轉成現金的速度，就成為償還能力的關鍵。 銀行的長期借款主要用於非流動資產的融資，而短期借款則用於支應短缺的資金缺口，若是短期借款過多，也代表企業的償還能力靠短期借款支撐。 報酬率與償還能力 當一家公司持有大量現金，償還能力毫無問題，只是現金並不會創造營收，假若公司每年的獲利條件都差不多，現金累積越來越多，讓資產越來越高，就會使得資產報酬率下...